В конце 2015 года МВФ сделает свой очередной обзор корзины валют, в которых страны – члены фонда могут хранить свои официальные резервы. Включение юаня в систему так называемых «специальных прав заимствования» (Special Drawing Rights) позволит МВФ признать таким образом значение второй по величине экономики мира, и в то же время будет способствовать успеху китайский усилий, направленных на ослабление доминирующей роли американского доллара в глобальной торговле и финансовой сфере.
Китай должен будет доказать свое соответствие экономическим критериям вашингтонского всемирного кредитора и получить поддержку большинства из 187 стран – участниц Международного валютного фонда. Эта азиатская страна с большой вероятностью успешно пройдет оба теста, утверждает бывший сотрудник МВФ Эсвар Прасад, один из экспертов по экономике и финансам Китая.
«Это безусловно поможет Китаю достичь своей цели и сделать жэньминьби одной из наиболее распространенных валют, применяемых в международных сделках», говорит Прасад, профессор внешнеторговой политики Корнельского университета в Нью-Йорке и старший научный сотрудник Брукингского института в Вашингтоне.
В случае приобретения юанем статуса резервной валюты, центральные банки, в особенности банки развивающихся стран с большей охотой будет хранить свои фонды в юанях и диверсифицировать свои резервы, избавившись от монополии доллара, евро и швейцарских франков.
Доля внешнеторговых сделок Китая, совершаемых в юанях, выросла до 20 процентов, при этом объем деноминированных в юанях облигаций «дим сам» вырос с нуля до 72,9 миллиардов долларов всего за 7 лет. Кроме того, правительство ослабило контроль доступа на национальные рынки иностранных компаний. Китай подписал также соглашения о свободной торговле в юанях во многих городах от Гонконга и Сингапура до Франкфурта и Лондона.
Доля юаня в общем глобальном денежном обращении выросла до рекордных 1,72 процента в сентябре текущего года, что сделало его седьмой из наиболее широко распространенных валют. Об этом свидетельствуют данные Сообщество всемирных межбанковских финансовых телекоммуникаций (СВИФТ), кооперативной организации, расположенной в Бельгии, которая обеспечивает организацию международных денежных переводов для более чем 10 тысяч банков и других клиентов в 215 странах.
Юань на сегодняшний день по-прежнему существенно уступает доллару по активности использования в международной торговле и финансовых операциях. Классифицируя валютные резервы различных стран, МВФ относит юань к категории «других валют», объем которой составляет всего 3 процента от 6,3 триллиона долларов размещенных средств. Доля американского доллара составляет 60,7 процента, доля евро – 24,2 процента и, наконец, доля британского фунта – 3,9 процента.
Потенциально США могут воспрепятствовать включению юаня в корзину СДР (специальных прав заимствования), поскольку изменение в уставе потребует поддержку более 85 процентов акций с правом голоса в правлении МВФ. При этом, США обладает 17 процентами голосов. В МВФ заявляют, что пока не известно, потребует ли это изменение 70 или 85 процентов голосов согласно действующему уставу организации.
Даже после снижения курса на 1,2 процента с конца октября, юань все же поднялся на 0,3 процента против доллара во втором полугодии, кроме того он представляет собой единственную среди 31 крупных валют, которую агентство «Блумберг» признало усиливающейся.
«Очень трудно представить, что они не включат юань в эту корзину», заявил Бенджамин Дж. Коэн, профессор международной политической экономии Калифорнийского университета. «Полагаю, Китай может быть спокоен на этот счет».